我的理財故事:沒有適用各個狀況萬能的指標,只有隨機應變的投資策略
在我記憶以來,父母都是公務員,薪資穩定,生活也很穩定,從來沒談論投資相關話題。主要是爸爸曾投資過高利率主打的鴻源機構,鴻源案爆發後家中有段時間氣氛不太好,所以我以前對投資毫無興趣,認為大部份是騙人的,唯一理財方式就是存錢。
近期台股 AI 伺服器供應鏈持續強勢輪漲,除了不少科技股伴隨費城半導體指數反彈回升帶動之評價回調,籌碼集中也成了一大幫助;若能同步有法人籌碼加持,搭配部分軋空行情上演,股價爆發力值得期待。
今日伺服器機殼 / 機櫃廠 8210 勤誠、3013 晟銘電雙雙攻上漲停板,除了基本面因素以外,股價強勢上揚,大多數時間籌碼脫不了關係,從內資法人自 5 月起連續加碼勤誠至今,到 6 月開始逢低切入晟銘電,都是使得此兩檔標的,在幾檔概念股中,更容易吸引追價資金的原因。除了投信加值外,同步在 1 個月內見到融券餘額增溫,也形成了股價強漲後,後續回補買盤的利多預期,可見基本面搭配籌碼,更有機會挑選短期表現空間大的個股。
筆者先前談過: 勤誠今年 Q1 賺 5.53 元,全年賺超過兩個股本的機率相當高,對照應有之合理本益比,在 6 月上旬時的股價仍不算貴。雖因過往在機殼產品尚未受惠 AI 階段,本益比多落在 15 倍以下;但在成為 AI 機櫃領導廠商後,評價理所當然有大幅增加條件,股價後續也在資金集中下,快速反應至相對合理之價格。
而晟銘電則是營運成長動能尚未明顯發酵於當前營運表現上;除了曾提及 Meta 上調資本支出、ASIC 伺服器訂單貢獻以外,下半年產能大舉提升對於營收獲利的帶動空間也值得期待,屬於利多尚未發酵於業績表現之個股,也因此波段股價表現相對落後於多數 AI 股;近日股價強漲則顯示市場資金逐步轉移至後續基本面利多可期的標的上。
兩者除了產品方向類似,同具成長動能以外,現在高階產品規格持續演進,對於新規格具備穩定供貨能力之企業,即有持續接獲大廠訂單條件;在輝達 GB300 及往後產品高機率不斷有規格更新下,從單純提供零件到可以彈性調整以協助提供解決方案的台廠,不論是後續業績展望或評價上調都值得期待。
在我記憶以來,父母都是公務員,薪資穩定,生活也很穩定,從來沒談論投資相關話題。主要是爸爸曾投資過高利率主打的鴻源機構,鴻源案爆發後家中有段時間氣氛不太好,所以我以前對投資毫無興趣,認為大部份是騙人的,唯一理財方式就是存錢。
最近台股屢屢改寫歷史新高,新聞標題天天輪番上演「台積電再創天價」、「加權指數刷新紀錄」。但許多投資人看著手中持股卻忍不住納悶:「指數漲成這樣,我的高股息 ETF 怎麼一點反應都沒有?」這並不是錯覺。當前市場正上演典型的「拉積盤」現象,也就是由少數權值巨頭撐起整個指數,而非全面性上攻。換句話說,大盤創高,不代表所有族群都在漲;對多數投資人而言,這場榮景可能只是「看得到、吃不到」。
台股今年一路狂飆,指數一再刷新歷史紀錄。有人在行情裡大賺、歡呼自己「終於熬出頭」,但也有人追高進場,卻在短短幾天就陷入套牢。當高股息 ETF 瘋狂吸金、科技龍頭股價不斷創高時,許多投資人心中的疑問只有一句:「現在不上車,會不會就來不及了?」